சந்தையின் திசைகாட்டி வளர்ந்த சந்தைகள் நாடு (DMC) ETF ஆய்வு #590 இன் இந்த வார வெளியீட்டிற்கு வரவேற்கிறோம். நான் வாராந்திர அடிப்படையில் கண்காணிக்கும் மற்றும் ஒவ்வொரு மூன்றாவது வாரமும் வெளியிடும் 21 DM நாட்டு ப.ப.வ.நிதிகளின் தொழில்நுட்ப மாற்றங்களை இது எடுத்துக்காட்டுகிறது. சந்தையின் திசைகாட்டி யுஎஸ் இன்டெக்ஸ் மற்றும் செக்டர் (யுஎஸ்ஐஎஸ்) இடிஎஃப் ஆய்வு, வளர்ந்த சந்தைகள் நாடு (டிஎம்சி) ஈடிஎஃப் ஆய்வு மற்றும் வளர்ந்து வரும் சந்தைகள் நாடு (இஎம்சி) ஈடிஎஃப் ஆய்வு ஆகிய மூன்று இடிஎஃப் ஆய்வுகள் உள்ளன. மூன்று ஆய்வுகள் பொதுவாக ஒவ்வொரு மூன்று வாரங்களுக்கும் வெளியிடப்படும் மற்றும் எனது கட்டண சப்ஸ்டாக் சந்தாதாரரின் மின்னஞ்சலுக்கு அனுப்பப்படும். மூன்று ஆய்வுகளில் மொத்தம் 71 ப.ப.வ.நிதிகள் உள்ளடக்கப்பட்டுள்ளன. தி மார்க்கெட்ஸ் காம்பஸ் கிரிப்டோ ஸ்வீட் சிக்ஸ்டீன் ஸ்டடி என்ற தலைப்பில் ஒவ்வொரு ஞாயிற்றுக்கிழமையும் பணம் செலுத்திய சந்தாதாரர்களுக்கு வாராந்திர வெளியீடும் அனுப்பப்படுகிறது, இது பெரிய தொப்பி கிரிப்டோகரன்சிகளின் பதினாறு தொழில்நுட்ப நிலையை கண்காணிக்கும்.
புறநிலை DM நாடு ப.ப.வ.நிதியின் தனிப்பட்ட தொழில்நுட்ப தரவரிசைகளை உருவாக்குவதில் பயன்படுத்தப்படும் முறையைப் புரிந்து கொள்ள, mc இன் தொழில்நுட்ப குறிகாட்டிகள் பக்கத்தைப் பார்வையிடவும் www.themarketscompass.com மற்றும் “dm country etfs” என்பதைத் தேர்ந்தெடுக்கவும். முழு விளக்கத்தின் கிளிஃப் குறிப்புகளின் பதிப்பு* பின்வருமாறு…
*தொழில்நுட்ப தரவரிசை அமைப்பு என்பது 0 மற்றும் 50 க்கு இடையில் வரக்கூடிய ஒவ்வொரு தனி DM நாட்டு ப.ப.வ.நிதியின் போக்கு, வேகம், குவிப்பு/விநியோகத்தின் அளவீடுகள் மற்றும் ஒப்பீட்டு பலம் ஆகியவற்றை உள்ளடக்கிய பல தொழில்நுட்பக் கருத்தாய்வுகளைப் பயன்படுத்தும் ஒரு அளவு அணுகுமுறையாகும்.
மார்ச் 27 ஆம் தேதியுடன் முடிவடைந்த வாரத்தில், மொத்த DM தொழில்நுட்ப தரவரிசை மூன்று வாரங்கள் தொடர்ந்து உயர்ந்து, கடந்த வாரம் 4.95% உயர்ந்து 795.5 ஆக 19.37% உயர்ந்து 758 ஆகவும், 42.54% உயர்ந்து 634 ஆக உயர்ந்து மார்ச் 5 இறுதியில் இருந்து 635 ஆகவும் முடிவடைந்தது.
வெள்ளிக்கிழமை முடிவின்படி, பதினொரு ETF TRகள் வாராந்திர அடிப்படையில் லாபம் பெற்றன, இரண்டு மாறாமல் இருந்தது மற்றும் எட்டு வீழ்ச்சியடைந்தன. பதினேழு வாரத்தை “பச்சை மண்டலத்தில்” (டிஆர்கள் 35 மற்றும் 50 க்கு இடையில்) முடித்தன மற்றும் நான்கு வாரங்கள் “நீல மண்டலத்தில்” (15.5 முதல் 34.5 வரை) முடிவடைந்தது, இரண்டாவது வாரத்தில் “சிவப்பு மண்டலத்தில்” (0 முதல் 15 வரை) TRகள் இல்லை. இரண்டு வாரங்களுக்கு முன்பு, “பச்சை மண்டலத்தில்” பதினான்கு ETF TRகள் இருந்தன, “நீல மண்டலத்தில்” ஏழு TRகள் இருந்தன. வாரத்திற்கான சராசரி TR லாபம் +1.79 மற்றும் முந்தைய வாரத்தின் சராசரி TR லாபம் +5.85.
பொதுவாக RRGகள் என குறிப்பிடப்படும் ரிலேட்டிவ் ரோட்டேஷன் கிராஃப் 2004-2005 இல் ஜூலியஸ் டி கெம்பேனரால் உருவாக்கப்பட்டது. இந்த விளக்கப்படங்கள் உறவினர் வலிமை பகுப்பாய்வுக்கான தனித்துவமான காட்சிப்படுத்தல் கருவியாகும். கடந்த மூன்று வாரங்களில் ஒரு பொதுவான அளவுகோலுக்கு எதிராக (இந்த வழக்கில் URTH) மற்றும் ஒருவருக்கொருவர் எதிராக (கீழே உள்ள வழக்கில், தினசரி) கடந்த மூன்று வாரங்களில் பல பத்திரங்களின் ஒப்பீட்டு வலிமை போக்குகளை பகுப்பாய்வு செய்ய சார்ட்டிஸ்டுகள் RRG களைப் பயன்படுத்தலாம். RRG இன் சக்தி என்பது ஒரு வரைபடத்தில் ஒப்பீட்டு செயல்திறனைத் திட்டமிடும் மற்றும் உண்மையான சுழற்சியைக் காண்பிக்கும் திறன் ஆகும். அனைத்து RRG களின் விளக்கப்படங்களும் தொடர்புடைய போக்கின் நான்கு கட்டங்களை வரையறுக்க நான்கு குவாட்ரன்ட்களைப் பயன்படுத்துகின்றன. Optuma RRG விளக்கப்படங்கள், முன்னணி (பச்சை நிறத்தில்) இருந்து பலவீனமடைதல் (மஞ்சள் நிறத்தில்) முதல் பின்தங்கிய (இளஞ்சிவப்பு நிறத்தில்) மேம்படுத்துதல் (நீலத்தில்) மற்றும் மீண்டும் முன்னணி (பச்சை நிறத்தில்) வரை பயன்படுத்துகிறது. பத்திரங்கள் காலப்போக்கில் ஒரு நாற்கரத்திலிருந்து மற்றொன்றுக்கு நகரும்போது உண்மையான சுழற்சிகளைக் காணலாம். இது RRG விளக்கப்படங்களை எவ்வாறு விளக்குவது என்பதற்கான சுருக்கமான விளக்கம் மட்டுமே. மேலும் அறிய, இந்த வலைப்பதிவின் முடிவில் உள்ள இடுகை ஸ்கிரிப்டுகள் மற்றும் இணைப்புகளைப் பார்க்கவும்.
இந்த RRG விளக்கப்படத்தில் அனைத்து 21 ETFகளும் திட்டமிடப்படவில்லை. நான் தெளிவு நோக்கத்திற்காக இதைச் செய்தேன். உயர் தொழில்நுட்ப ஆர்வமுள்ளவை என்று நான் நம்புகிறேன்.
குளோபல் X FTSE நார்வே 30 ETF (NORW) மூன்று வாரங்களுக்கு முன்பு முன்னணி குவாட்ரன்ட் மற்றும் பலவீனமான குவாட்ரன்ட்டுக்கு இடையில் அலைந்து கொண்டிருந்தது, இது கடந்த வாரம் ரிலேட்டிவ் ஸ்ட்ரெங்த் மொமெண்டம் (தினசரி முனைகளுக்கு இடையே உள்ள தூரத்தைக் கவனிக்கவும்) வெகுவாகக் குறையும் வரை. iShares MSCI இஸ்ரேல் இண்டெக்ஸ் ஃபண்ட் ETF (EIS) மூன்று குவாட்ரன்ட் திருப்பத்தை ஏற்படுத்தியுள்ளது. முன்னணி நாற்கரத்தில் இருந்து வலுவிழக்கும் நாற்கரத்தின் வழியாக விழுந்த பிறகு, கடந்த வாரம் வரை அது முன்னேறும் நாற்கரத்தில் உயர்ந்து பின்தங்கிய நால்வரை சென்றது. iShares MSCI ஆஸ்திரியா இன்டெக்ஸ் ஃபண்ட் ETF (EWO) உறவினர் வலிமை வேகத்தை சிறிது இழந்தாலும், வார இறுதியில் 103.35 க்கு எதிராக 103.35 இல் சிறந்த உறவினர் வலிமையை அடைந்தது (கீழே உள்ள அட்டவணை அட்டவணையைப் பார்க்கவும்).
உறவினர் வலிமை மற்றும் ஒப்பீட்டு வலிமை “அட்டவணை அட்டவணை” கடந்த வார இறுதியில் வாசிப்புகளுடன் தொடங்குகிறது, அதன் பின் மூன்று வாரங்கள் கடந்த ஆய்வின் வாசிப்புகளை உள்ளடக்கியது. உறவினர் வலிமை விகிதம் அல்லது உறவினர் வலிமை வேகம் ஒரு வாரம் அடிப்படையில் ஒரு முன்னேற்றம் இருந்தால், நான் அதை பச்சை நிறத்தில் முன்னிலைப்படுத்தினேன். இரண்டிலும் சுருக்கம் ஏற்பட்டிருந்தால், அது சிவப்பு நிறத்தில் உயர்த்தி காட்டப்படும், இரண்டிலும் மாறாத வாசிப்பு கருப்பு நிறத்தில் இருக்கும். வண்ண-குறியீட்டு அமைப்பு கடந்த நான்கு வெள்ளிக்கிழமைகளின் வெப்ப வரைபடமாக செயல்படுகிறது, இது தொடர்ச்சியான முன்னேற்றம், சீரழிவு அல்லது தேக்கநிலைக்கு எதிராக பெஞ்ச்மார்க், URTH ஆகியவற்றை எடுத்துக்காட்டுகிறது. மேலே உள்ள RRG விளக்கப்படத்தில் காட்டப்படும் ப.ப.வ.நிதிகள் சின்னம் மற்றும் இ.டி.எஃப் சுருக்கப் பெயர் கீழே நீல நிறத்தில் ஹைலைட் செய்யப்பட்டிருக்கும்.
*தொழில்நுட்ப நிலை காரணிகள் அல்லது TCFகளின் கட்டுமானத்தைப் புரிந்து கொள்ள, mc இன் தொழில்நுட்ப குறிகாட்டிகள் பக்கத்தைப் பார்வையிடவும் www.themarketscompass.com மற்றும் “dm country etfs” என்பதைத் தேர்ந்தெடுக்கவும். அறிமுகமில்லாதவர்களுக்கு சுருக்கப்பட்ட பதிப்பு* கீழே விளக்கப்பட்டுள்ளது…
*தொழில்நுட்ப நிபந்தனை காரணிகள் தனிப்பட்ட DM நாடு ETF தொழில்நுட்ப தரவரிசைகளின் கணக்கீட்டில் பயன்படுத்தப்படுகின்றன. கீழே உள்ள எக்செல் பேனலில் காட்டப்படுவது அனைத்து இருபத்தி ஒரு டிஆர்களின் மொத்த TCFகள் ஆகும். இருபத்தி ஒரு ப.ப.வ.நிதிகளின் ஒவ்வொரு தனித்தனி TRஐ தொகுப்பதில் வாராந்திர போக்கு காரணி மற்றும் வாராந்திர உந்தக் காரணி போன்ற ஒரு சில TCFகள் மற்றவற்றை விட அதிக எடையைக் கொண்டுள்ளன. மேலும், உள்ளீடுகளின் TCFகளின் எண்ணிக்கை மாறுபடும். அதன் காரணமாக, கீழே உள்ள எக்செல் தாள் ஒவ்வொரு காரணியின் வாராந்திர வாசிப்பையும் உள்ளீடுகளை இயல்பாக்கும் சாத்தியமான மொத்தத்தின் சதவீதமாகக் கணக்கிடுகிறது. அடிப்படை விளக்கம் என்னவென்றால், எட்டு TCFகள் 0% முதல் 100% வரை இருக்கலாம்.
டெய்லி மொமெண்டம் டெக்னிக்கல் கண்டிஷன் ஃபேக்டர் (“டிஎம்டிசிஎஃப்”) ஐந்து வாரங்களுக்கு முன்பு அதிகமாக விற்கப்பட்ட அளவிலிருந்து (5.84) உயர்ந்து, கடந்த வாரம் பின்வாங்கும் வரை இரண்டு வாரங்களுக்கு முன்பு 88.31% அல்லது 136 என்ற அளவுக்கு அதிகமாக வாங்கப்பட்டது.
ஒரு உறுதிப்படுத்தல் கருவியாக, அனைத்து எட்டு TCFகளும் வார அடிப்படையில் ஒரு வாரத்திற்கு மேம்படினால், 21 ETFகளில் அதிகமானவை தொழில்நுட்ப அடிப்படையில் உள்நாட்டில் மேம்படுகின்றன, இது ஒரு பரந்த சந்தை நகர்வை உறுதிப்படுத்துகிறது (முன்கூட்டியே/சரிவு கணக்கீடு பற்றி யோசித்துப் பாருங்கள்). மாறாக, 21 TCF களில் அதிகமானவை வாரத்திற்கு ஒரு வார அடிப்படையில் வீழ்ச்சியடைந்தால், ETFகளில் அதிகமானவை தொழில்நுட்ப அடிப்படையில் மோசமடைந்து பரந்த சந்தை நகர்வை உறுதிப்படுத்துகிறது. வாரத்திற்கு ஒரு வார அடிப்படையில் ஐந்து TCFகள் உயர்ந்தன, ஒன்று மாறாமல் இருந்தது மற்றும் இரண்டு சரிந்தது.
மொத்த DM தொழில்நுட்ப தரவரிசை காட்டியின் விளக்கம் மற்றும் அதன் தொழில்நுட்ப விளக்கம், MC இன் தொழில்நுட்ப குறிகாட்டிகள் பக்கத்தைப் பார்வையிடவும் www.themarketscompass.com.
இது வெறுமனே ஒரு உறுதிப்படுத்தல்/வேறுபாடு குறிகாட்டி மற்றும் அதிகமாக வாங்கப்பட்ட/அதிகமாக விற்கப்பட்ட குறிகாட்டியாகும்.
முன்பு குறிப்பிட்டது போல், DM மொத்த ப.ப.வ.நிதி தரவரிசை அல்லது “DMTER” மார்ச் மாத இறுதியில் 445.5 என்ற அளவிற்கு சரிந்தது. கடந்த வாரம் அனைத்து நேர வாராந்திர இறுதி உயர்வில் (195.70) முடிவடைய விலை ஏற்றத்துடன் 795.50 ஆக உயர்ந்து வியத்தகு முறையில் மேம்பட்டுள்ளது. அதன் உருவாக்கம் முதல் நான் 13-வார நகரும் சராசரி (சிவப்பு கோடு) மூலம் ஆவியாகும் குறிகாட்டியை மென்மையாக்கினேன். ஆயினும்கூட, அந்த நகரும் சராசரியானது “DMTER” இல் கூர்மையான துள்ளலுக்கு எதிர்வினையாற்றவில்லை. நான் இப்போது மார்ச் 20 வாராந்திர இறுதி முடிவில் 175.42 இல் முதல் ஆதரவை முக்கிய முதல் விலை ஆதரவாகக் குறிக்கிறேன். தொடர்ந்து வரும் வாராந்திர மெழுகுவர்த்தி விளக்கப்படத்தில் நீண்ட கால தொழில்நுட்ப நிலையைப் பற்றி மேலும், கடந்த மூன்று வாரங்களாக ஏற்பட்ட திடீர் விலை முன்னேற்றத்துடன் வாதிடுவது கடினமாக இருக்கும்.
கீழே உள்ள பேனலில் உள்ள வாராந்திர சராசரி DM தொழில்நுட்ப தரவரிசை (“ATR”), நான் கண்காணிக்கும் 21 வளர்ந்த சந்தைகளின் நாட்டின் ETFகளின் தனிப்பட்ட தொழில்நுட்ப தரவரிசைகளின் சராசரி ஆகும். TER ஐப் போலவே, இது ஒரு உறுதிப்படுத்தல்/வேறுபாடு அல்லது அதிகமாக வாங்கப்பட்ட/அதிக விற்பனையான குறிகாட்டியாகும்.
மார்ச் இறுதி நாட்களில் ஒரு சிறிய மீறல் இருந்தபோதிலும், iShares MSCI World ETF அல்லது URTH அனைத்து நோக்கங்கள் மற்றும் நோக்கங்களுக்காக நீண்டகால ஸ்டாண்டர்ட் பிட்ச்போர்க்கின் லோயர் பேரலலில் (திடமான தங்கக் கோடு) ஆதரவைப் பெற்றது. அதைத் தொடர்ந்து மூன்று வார பேரணியானது, பிட்ச்போர்க்கின் மீடியன் லைன் (தங்கப் புள்ளியிடப்பட்ட கோடு) வழியாக விலையை உயர்த்தியது. 8-வார ஸ்டோகாஸ்டிக் மொமண்டம் இண்டெக்ஸில் (மிடில் பேனல்) மிகக் குறைந்த அளவிலிருந்து கூர்மையாக மாறியதன் மூலம் URTH ஒரு குறுகிய கால ஆழமாக அதிகமாக விற்கப்பட்ட நிலையை அடைந்தது, இது விலையில் உயர்ந்த நகர்வைத் துரிதப்படுத்த எரிபொருளாக உதவுகிறது. நீண்ட கால MACD (டாப் ஆஸிலேட்டர் பேனல்) எதிர்மறையான பகுதியை ஆய்வு செய்வதற்கு முன் திரும்பியுள்ளது மற்றும் அதன் சமிக்ஞைக் கோட்டிற்கு மேலே மீண்டும் கடக்க ஒரு நல்ல வாரமாகும். DM சராசரி தொழில்நுட்ப தரவரிசை ஒரு வருடத்தின் குறைந்த நிலையை அடைவதற்கு முன்பு உயர்ந்தது. இந்த நீண்ட கால தொழில்நுட்ப அம்சங்கள் மூன்று வாரங்களுக்கு முன்பு குறிப்பிடத்தக்க விலையை எட்டியதாகவும், மூன்று வார பேரணியானது மார்ச் மாத இறுதியில் கடைசி DM ETF ஆய்வில் வெளிவரலாம் என்று நான் பரிந்துரைத்த தற்காலிக நிவாரண பேரணியை விட நிச்சயமாக அதிகம் என்றும் தெரிவிக்கிறது.
* ஏப்ரல் 10 வெள்ளிக்கிழமை முதல் ஏப்ரல் 17 வெள்ளி வரை
இந்தப் பக்கங்களில் நான் கண்காணிக்கும் வளர்ந்த சந்தைகள் நாடுகளின் பத்தொன்பது ப.ப.வ.நிதிகள் முழுமையான அடிப்படையில் உயர்ந்தன மற்றும் கடந்த வாரத்தில் இரண்டு மட்டுமே குறைந்தன. கடந்த வாரம் iShares MSCI வேர்ல்ட் ETF அல்லது URTH இல் +3.93% ஆதாயத்தை இரண்டு ETFகள் மட்டுமே மிஞ்சியது மற்றும் பத்தொன்பது குறைவான செயல்திறன் கொண்டது, அதாவது URTH ஐ விட பன்னிரெண்டு விஞ்சியது மற்றும் ஒன்பது குறைவாக செயல்பட்டது. ஐந்து நாள் சராசரி முழுமையான விலை மாற்றம் +2.07% ஆக இருந்தது, முந்தைய வாரத்தின் சராசரி விலை ஆதாயமான +4.40% உடன் சேர்த்தது.
மார்ச் 30 ஆம் தேதி வெளியிடப்பட்ட எனது கடைசி DM ETF ஆய்வைத் தொடர்ந்து புதன்கிழமை அன்று, “கீழ்நிலையிலிருந்து தப்பித்து, வீழ்ச்சியுறும் போக்கு (தங்கப் புள்ளிக் கோடு) மற்றும் 182.20 இல் உள்ள விலை எதிர்ப்பின் மூலம் வர்த்தகம் செய்யக்கூடிய ஒரு பேரணி மட்டுமே தற்போதைய திருத்தம் URTH இல் அதன் போக்கை இயக்கியிருக்கலாம் என்று பரிந்துரைக்கும்” என்று நான் பரிந்துரைத்தேன். ஒரு சுருக்கமான விலை ஒருங்கிணைப்புக்குப் பிறகு, கிளவுட்டில் “ட்விஸ்ட்” மூலம் ஒரு வாரத்திற்குப் பிறகு விலைகள் உயர்ந்தன மற்றும் கடந்த புதன்கிழமை URTH ஒரு புதிய உயர்வில் மூடப்பட்டது, கடந்த வெள்ளிக்கிழமை இடைவெளி உயர்வானது 195.79 இல் மற்றொரு புதிய உயர்வை மூடியது. மனக்கிளர்ச்சியான 12-நாள் பேரணியானது 8-நாள் ஸ்டோகாஸ்டிக் மொமண்டம் இண்டெக்ஸை அதிக விலைக்கு வாங்கிய பகுதிக்கு அழைத்துச் சென்றது, மேலும் அது அதன் சமிக்ஞைக் கோட்டிற்குக் கீழே உள்ளது. MACD ஆனது அதிக விற்பனையான பிரதேசத்தில் இருந்து அதன் சமிக்ஞைக் கோட்டின் மூலம் நேர்மறை பிரதேசமாக உயர்ந்தது, ஆனால் ஆஸிலேட்டருக்கும் அதன் சமிக்ஞைக் கோட்டிற்கும் இடையில் தற்போதைய பரவல் உச்சத்தை எட்டியுள்ளது. DM Country ETF Daily Momentum / Breadth Oscillator (கீழே உள்ள குழு) கடந்த வியாழன் ஒரு வாரத்திற்கு முன்பு அதிக விலைக்கு வாங்கப்பட்ட பகுதியில் அதன் உச்சத்தை அடைந்தது மற்றும் அதன் 9 நாள் SMA (சிவப்பு கோடு) வேகம் மற்றும் அகலம் குறைந்து வருவதைக் குறிக்கிறது. மூன்று உந்த ஆஸிலேட்டர்களின் குறுகிய கால நிலை, கார்டுகளில் ஒரு விலையை திரும்பப் பெறுவதாகக் கூறுகிறது, ஆனால் விலைகள் உயர்ந்து இருக்கும் வீரியம் ஆழ்ந்த ஆதரவு மற்றும் நிரப்புதலைக் குறிக்கவில்லை. 192.84 இல் உள்ள முக்கிய ஆதரவு அந்த தொழில்நுட்ப ஆய்வறிக்கையின் சொல்லாக இருக்கும்.
விளக்கப்படங்கள் மற்றும் விலை தரவு ஆப்டுமாவின் உபயம். எனது ப.ப.வ.நிதி தொழில்நுட்ப தரவரிசைகள் உட்பட எந்த நேரத் தொடர் தரவையும் Optuma இல் இறக்குமதி செய்யலாம், பட்டியலிடலாம் மற்றும் மீண்டும் சோதிக்கலாம்.
பின்வரும் இணைப்புகள் ஒரு அறிமுகம் மற்றும் RRG விளக்கப்படங்கள் பற்றிய ஆழமான பயிற்சி…
https://www.optuma.com/videos/introduction-to-rrg/
https://www.optuma.com/videos/optuma-webinar-2-rrgs/
